政策与技术共振鲲鹏迎来历史性机遇
目前鲲鹏计算生态正迎来政策以及技术双轮驱动的历史性机遇，政策端即中美科技角力催生的国产化替代需求，技术端即5G+云+AI催生的多元算力需求。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
政策端：中美科技角力加剧发展自有IT生态已经成为国内科技行业发展的必由之路，目前国产IT生态主要以中国软件、中国长城为代表的传统信创生态和以华为主导的鲲鹏产业生态两大生态为主，我们认为未来华为凭借自身产品在性能、整体支撑能力以及产业协同的优势有望成为未来国产IT的主导。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）
技术端：5G催生海量数据以及智能驾驶、VR/AR、物联网、智慧加剧等新兴市场，多元化场景对计算需求的多样性大大增长，单一芯片架构难以满足多元化场景的需求，云+异构计算将是最优的解决路径，鲲鹏凭借较高的性价比以及ARM原生应用的优势，有望加速在计算产业的渗透。
鲲鹏生态带动国产IT全面崛起
为了加速鲲鹏生态的建设，华为提出硬件开放、软件开源、使能合作伙伴的战略，凭借鲲鹏优异的性能以及强大的生态支撑体系，有望加速国产IT替代的进程，带动国产IT全面崛起，鲲鹏相关厂商有望迎来市占率、利润率、产品化率多重提升。
上周计算机板块行情回顾
我们上周（3月23-27日）长江计算机组合-1.76%，跑输沪深300指数（1.56%）3.32pct,跑赢中信计算机指数（-3.45%）1.69pct；2月7日-3月27日区间组合累计+1.39%，跑赢沪深300指数（-4.87%）+6.26pct，跑赢中信计算机指数（-2.71%）+4.1pct。上周中信计算机板块成交额为3193亿元，较前一周环比下降19.8%。
投资策略：积极关注鲲鹏计算产业相关标的与一季报及后续比较优势标的
硬件端：零部件厂商国产BIOS龙头，整机厂商云MSP龙头、东华软件、建设广州“鲲鹏+昇腾”生态创新中心的ATM金融服务龙头公司。
软件端：国内办公软件龙头、操作系统领军企业诚迈科技、国内ERP龙头用友网络。
一季报及后续比较优势标的：恒生电子、电力财务软件领军厂商、卫宁健康
风险提示：1.外部环境不确定性加大；
2.鲲鹏产业推进不及预期